Os modelos de equilíbrio geral dinâmicos e estocásticos (DSGEs no acrônimo em inglês) tornaram-se importante arcabouço para análise e simulação de política econômica na academia e nos bancos centrais. Para compreendê-los, faz-se importante solidificar a base de modelos dinâmicos microfundamentados. Nos links abaixo temos alguns materiais que nos ajudam a compreender essa forma fascinante de ver o mundo:

• Interview with Thomas Sargent

• IMF asks Larry Christiano, what are DSGE models?

• Thus passes Robert Lucas

• What Do We Know about Macroeconomics that Fisher and Wicksell Did Not?

Prêmio Nobel das Ciências Econômicas (The Sveriges Riksbank Prize in Economic Sciences in Memory of Alfred Nobel):

• Robert E. Lucas Jr. (1995) “for having developed and applied the hypothesis of rational expectations, and thereby having transformed macroeconomic analysis and deepened our understanding of economic policy”

• Finn E. Kydland e Edward C. Prescott (2004) "for their contributions to dynamic macroeconomics: the time consistency of economic policy and the driving forces behind business cycles"

Algumas Referências

• Cooley, T. F. and Prescott, E. C. (1995). Frontiers of Business Cycle Research, volume 3. Princeton University Press.

• McCandless, G. (2008). The ABCs of RBCs: An introduction to dynamic macroeconomic models. Harvard University Press.

• Wickens, M. (2011). Macroeconomic theory: a dynamic general equilibrium approach. Princeton University Press.

• Galí, J. (2015). Monetary Policy, Inflation, and the Business Cycle: An Introduction to the New Keynesian Framework and its Applications. Princeton University Press.

Macro computacional

Como os modelos, em geral, não possuem solução analítica, faz-se necessário o auxílio de métodos numéricos para resolver e simular os modelos. O Dynare (junto ao Matlab/Octave) pode nos auxiliar nessa empreitada.

• Dynare

• Octave

• Matlab